Calumet Specialty Products Partners, L. P. („partnerstwo”, „Calumet”, „My”, „Nasze” lub „nas”), wiodącego niezależnego producenta specjalistycznych produktów węglowodorowych i paliwowych, niedawno zamknął sprzedaż swojej rafinerii w San Antonio w Teksasie i powiązanych aktywów, w tym terminalu ropy naftowej i rurociągu dla Starlight Relativity Acquisition Company LLC („Starlight”).) z datą wejścia w życie 1 listopada 2019 r. Starlight zgodził się zapłacić 63 miliony dolarów w gotówce za fabrykę, nieruchomości i wyposażenie, plus korekty dla kapitału obrotowego netto, zapasów i kwot po zamknięciu. W powiązanej transakcji Calumet zawarł Umowę o rozliczeniu i zwolnieniu z TexStar Midstream Logistics, L. P. („TexStar”), która ureguluje wszystkie nierozstrzygnięte spory sądowe między obiema stronami, co spowoduje zwolnienie zobowiązania bilansowego w wysokości 38 milionów USD.
Rafineria w San Antonio ma przepustowość 21 000 baryłek dziennie, przetwarzając ropę naftową i kondensat głównie z basenu Eagle Ford. Rafineria produkuje obecnie LPG, benzynę naftową, benzynę zwykłą i premium, komercyjne i wojskowe paliwo do silników odrzutowych, olej napędowy o bardzo niskiej zawartości siarki i atmosferyczne DNA wieży. W rafinerii znajduje się około 250 000 baryłek pojemności magazynowej i około 200 000 baryłek dodatkowej pojemności magazynowej ropy naftowej w terminalu naftowym zlokalizowanym w Elmendorf w Teksasie.
:
- $63 milionowa Cena sprzedaży plus kapitał obrotowy netto i zapasy
- uwolnienie zobowiązania bilansowego o wartości 38 milionów USD
- dalsze de-levers firma
- zmniejsza roczne wydatki kapitałowe na utrzymanie, poprawiając przyszły przepływ środków pieniężnych
„zbycie rafinerii w San Antonio stanowi kolejny krok naprzód w strategicznej transformacji Calumet” – powiedział Tim Go, Dyrektor Generalny Calumet. „Ta transakcja jeszcze bardziej obniża bilans Calumet, zmniejsza zmienność zysków poprzez obniżenie naszej ekspozycji na rafinację paliw i pozwala partnerstwu skupić swój czas i kapitał bardziej uważnie na naszej działalności w zakresie podstawowych produktów specjalistycznych o wyższym stopie zwrotu.”
go podsumowuje: „chcę podziękować naszym pracownikom w San Antonio za ich ciężką pracę i poświęcenie, szczególnie w ubiegłym roku, w którym znacznie poprawili nasze wyniki operacyjne i finansowe. Dzięki tym ulepszeniom transakcja ta przyniosła zwycięstwo naszym pracownikom, Calumet, Starlight i społeczności, i cieszymy się, że Rafineria San Antonio i jej pracownicy znaleźli nowy dom na dłuższą metę.”
Evercore pełnił funkcję doradcy generalnego, a Vinson & Elkins L. L. P. pełnił funkcję radcy prawnego. Dalsze informacje dotyczące transakcji Spółka będzie przekazywać w raporcie bieżącym na formularzu 8-K, który będzie zawierał sprawozdania finansowe pro forma odzwierciedlające skutki transakcji.
o Calumet Specialty Products Partners, L. P.
Calumet Specialty Products Partners, L. P. jest spółką komandytową i wiodącym niezależnym producentem wysokiej jakości specjalistycznych produktów węglowodorowych w Ameryce Północnej. Calumet przetwarza ropę naftową i inne surowce na niestandardowe oleje smarowe, rozpuszczalniki i woski stosowane w produktach konsumenckich, przemysłowych i samochodowych; produkuje produkty paliwowe, w tym benzynę, olej napędowy i paliwo do silników odrzutowych. Calumet ma siedzibę w Indianapolis w stanie Indiana i prowadzi dziesięć zakładów produkcyjnych zlokalizowanych w północno-zachodniej Luizjanie, Północnej Montanie, zachodniej Pensylwanii, Teksasie, New Jersey i wschodnim Missouri.
o Starlight Relativity Acquisition Company LLC
Starlight Relativity Acquisition Company LLC posiada wszystkie udziały w San Antonio Refinery LLC, Delaware limited liability company (f/k/A Calumet San Antonio Refining, LLC) i jest właścicielem rafinerii San Antonio. Rafineria San Antonio będzie obsługiwana przez Lazarus Energy Holdings LLC, spółkę z ograniczoną odpowiedzialnością Delaware i operatora zakładu destylacji ropy naftowej o pojemności 15 000 baryłek dziennie z około 1,2 mln baryłek pojemności magazynowej należącej do Blue Dolphin Energy Company, korporacji Delaware i zlokalizowanej w pobliżu Nixon w Teksasie.
