monet raapaisevat päätään kohdattuaan sanan arbitraasi samalla, kun he upottavat varpaitaan finanssialan, markkinoiden tai uhkapelien maailmoihin. Se on yksinkertainen käsite, mutta ei sellainen, joka nousee esiin jokapäiväisissä keskusteluissa, joten väärinkäsityksiä ja hämmennystä on odotettavissa. Tämä opas on valmisteltu saamaan ne, jotka eivät tunne arbitraasikaupan ja vedonlyönnin lähtökohtaa, keskittyen erityisesti kryptovaluuttoihin. Ensinnäkin määritelmä on paikallaan.
arbitraasi: Määritelty
Noun | ar·bi·trage \ˈär-bə-ˌträzh\
Merriam-Webster dictionary määrittelee arbitraasin seuraavasti:
a) ”arvopapereiden tai valuuttojen lähes samanaikainen osto ja myynti eri markkinoilla hintaeroista hyötymiseksi”
b) ”ostokohteiden osakkeiden osto erityisesti kannattavasti myymiseksi Raiderille”
yksinkertaisesti sanottuna kaikenlaisen arbitraasin harjoittamiseen kauppias ostaa yhdeltä torilta ja myy toiselta saadakseen välittömän voiton. Tämä voi tapahtua millä tahansa markkinoilla. Otetaan perusesimerkki urheiluvedonlyönnistä: tennisottelu. Mitkä ovat mahdolliset tulokset tennisottelussa? Niitä on oikeastaan vain kaksi: pelaaja a voittaa, tai Pelaaja B voittaa. Kuka voittaja onkaan, arbitraasimahdollisuus on yhä olemassa. Oletetaan kertoimet Pelaaja A on 3.0 yhdellä markkinoilla, ja kertoimet Pelaaja B ovat 3.0 toisella markkinoilla. Jos panostat molempiin pelaajiin samanaikaisesti, se tuottaa voittoa tuloksesta riippumatta:
vedonvälittäjä A: 10 punnan Back-panos pelaajalle a palauttaa 30 punnan kertoimella 3,0.
Vedonvälittäjä B: Takaisin panos £10 Pelaaja B palauttaa £30 kertoimella 3.0.
näiden kahden vedon asettamisesta aiheutunut kokonaiskustannuksemme oli 20£, ja kokonaisvoittomme tuloksesta riippumatta on 10£. Tätä vetoa kutsutaan arbitraasivedoksi.
Arbitraasikauppa on mahdollista millä tahansa markkinalla – olipa kyse fyysisestä tavarasta tai muusta. Yleisin arbitraasin muoto on kuitenkin osakkeiden ja osakkeiden käsittely. Tässä, arbitrageur (taju kauppias) scours markkinoilla mahdollisuuksia ostaa turvallisuutta, hyödyke, tai omaisuuserä yhdellä hinnalla, ja heti myydä korkeampi. Ne eivät ole riippuvaisia heilahtelut yleistä hintaa mainitun hyödykkeen voittoa, pikemminkin eroja markkinoiden tarjoavat sen vaihtoa.
arbitraasi, jota sovelletaan kryptovaluuttoihin
on olemassa monia erilaisia pörssejä, jotka vaativat vain vähän varmennusta voidakseen aloittaa kaupankäynnin Bitcoinilla, eetterillä tai muilla salakirjoitusvaroilla. Koska tarjolla on näin monipuolisia vaihtoehtoja, arbitraasimahdollisuudet tulevat usein esiin eri markkinoilla. Saatat huomata erityisen korkea hinta Bitcoin CeX.io verrattuna siihen, että eri pörssissä, ja se ei tarvitse nero ymmärtää, että jos olisi jatkuvasti mahdollisuus ostaa alhaiseen hintaan ja myydä korkea, voit tehdä johdonmukaisia voittoja.
toimiiko se oikeasti?
vaikka nopean arbitraasikaupan tekeminen kryptovaluuttojen kanssa on varmasti mahdollista, on olemassa joitakin käytännön esteitä, jotka estävät kaikkia yrittämästä hyötyä markkinoiden poikkeavuuksista.
Ensinnäkin, on tärkeää siirtää sekä fiat valuutta, ja cryptocurrencies erittäin nopeasti, se on koko tarkoitus arbitraasin. Koska vaihtoja on paljon, tämä on suuri kompastuskivi. Vaikka cryptocurrencies verrattuna fiat-valuuttaan, on erittäin todennäköistä, että markkinat korjaavat arbitraasin mahdollisuuden ennen kuin pystyt siirtämään varoja vaadituille markkinoille. Tämän jälkeen on parasta välttää tämä ongelma käyttämällä vaihtoja, jotka mahdollistavat nopeat talletukset ja nostot. Täällä CEX.io siitä on hyötyä. CEX.io on johtava kryptovaluutta exchange, joka tarjoaa täydellisen kaupankäyntitilaa asiakkailleen sekä aloittelijoille että asiantuntijoille. Käyttäjien mukavuuden vuoksi talletukset ja nostot tehdään suoraan luottokortille tai pankkisiirrolla. Tämä innovatiivinen ominaisuus parantaa siirto aikaa dramaattisesti ja helpottaa kaupankäynnin toimintaa. Paremman joustavuuden varmistamiseksi CEX.io on myös mahdollistanut kortin talletukset ja nostot mobiilisovelluksessaan. Tämä tarkoittaa, että kaikki CEX.io käyttäjä voi hallita varojaan aivan liikkeellä ja hyödyntää kaupankäynnin mahdollisuuksia.
arbitraasissa on kuitenkin kaikenlaisia palkkioita. On luku pörssit veloittaa jopa kaupan, on pankkimaksuja siirtää fiat rahaa exchange, ja nyt on jacked up transaction maksuja Bitcoin verkossa itse. Yhdistettynä nämä kustannukset voivat vähentää arbitraasikaupan voittoja niin paljon, että sitä ei enää pidetä sellaisena.
lisäriskit kun teet kryptovaluutta arbitraasikauppoja
kuten mainittu, kohtaat erilaisia maksuja ja ne voivat varmasti estää kykyäsi tehdä pääomaa arbitraasikaupalla. On kuitenkin olemassa joitakin muita riskejä voit ottaa huomioon ennen kuin antaa lähtökohta kokeilla itse.
Ensinnäkin on muistettava, että markkinat ovat hyvin heiluvat. Tämä seikka lisää huomattavasti tehokkuuden merkitystä kaupankäynnissä. Kun maksut ovat syöneet suurimman osan voitostasi, nopea laskusuhdanne pörssikurssissa, jolle haluat myydä, voi tuhota kaupasta saatavat voitot. Mikä vielä pahempaa, se voi johtaa negatiiviseen omaan pääomaan, jos heilahdus on riittävän kova. Digitaalisten hyödykkeiden hinta on uskomattoman epävakaa tässä vaiheessa olemassaoloaan. Koska valtavirran hyväksyminen kasvaa, nämä heilahtelut pitäisi teoriassa vähentää, mutta riski hintojen vaihtelut syövät kaikki arbitraasi voitot todennäköisesti pysyvät vakiona näillä markkinoilla.
lisäksi kryptonvaihdot ovat joidenkin planeetan kehittyneimpien hakkerointioperaatioiden kohteena. Pörssin turvallisuuden vaarantamisesta on paljon hyötyä, ja koska suurin osa operaatioista on sääntelemättömiä, hakkeroinnin uhriksi joutuminen voi romahduttaa koko yhtiön, juosta kukkuloille omasi kanssa, ja kaikkien muiden asiakkaiden saldot, jotka ovat valmiita varastoimaan varoja pörssiin. Pörssejä on hakkeroitu ennenkin, ja ne hakkeroidaan uudelleen. Arbitraasikauppa vaatii erityisesti pitää varoja pörsseissä-ovat ne crypto, tai fiat. Tästä syystä se on uskomattoman suuri riski.
kolmannen osapuolen kompromissien lisäksi merkittävä romahdus arbitraasikauppaa yrittävän hyödykkeen markkinahinnassa voi myös saada pörssit taittumaan. Koska pörssit ovat suurelta osin sääntelemättömiä, niillä ei ole velvollisuutta pitää kirjanpitoonsa varoja, joilla ne voivat maksaa asiakkaille kaatumistilanteessa. Heillä ei ehkä yksinkertaisesti ole rahaa palauttaa kaikille nostoja pyytäville, mikä aiheuttaa luottamuksen putoamisen pörssissä, ja mahdollisesti johtaa siihen, että yhtiö itse lopettaa ja katoaa vähäisillä varoilla, joita he voisivat sen jälkeen, kun kryptovaluuttojen arvo yleensä on laskenut valtavasti.
vaikka kahden pörssin välisen hintaeron tunnistamiseen ei välttämättä tarvita neroa, sen käytännön vaikutukset todennäköisesti tekevät prosessista parhaimmillaankin kannattamattoman ja pahimmillaan uskomattoman riskialttiin. Jos harkitset osallistuvasi crypto arbitraasi, varmista, että tiedät kaikki maksut kohtaat prosessissa-talletus/peruuttaminen palkkiot, nousevat transaktiokustannukset cryptos, ja vaihto kustannukset. Muista, että kansainväliset pankkisiirrot (jotka vaaditaan Fiatin saamiseksi pörssiin ylipäätään) ovat erittäin kalliita. Muista myös mahdollisuus tapahtumien ulkopuolella pörssien vaikuttaa kykyysi onnistuneesti vetää pois nämä arbitraasi kaupat, sekä muistaa, että olet kaupankäynnin täysin sääntelemätön ympäristössä. Vakuutusta ei ole, jos kaikki menee pieleen. Onnea markkinoille.
Featured Image Credits:
